Bruce Berkowitz Fairholme Capital Management
Bruce Berkowitz is the founder of Fairholme Capital Management and a concentrated value investor known for bold, high-conviction portfolios. He rose to prominence managing mutual fund assets with a willingness to take large positions in out-of-favor financials and special situations. Berkowitz’s approach prioritizes intrinsic value estimates and a short list of ideas rather than broad diversification.
Top-Käufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
St. Joe Company
JOE
|
+19,2 Mio. $ |
| 2 |
WPG
Washington Prime Group Inc.
WPG
|
+8,28 Mio. $ |
| 3 |
Seritage Growth Properties
SRG
|
+5,81 Mio. $ |
| 4 |
SRSC
SEARS Canada Inc.
SRSC
|
+723.217 $ |
Größte Verkäufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Lands' End
LE
|
+8,03 Mio. $ |
| 2 |
Sears Holding Corporation
SHLD
|
+477.632 $ |
| 3 |
Sears Holdings Corporation - Warrant
SHLDW
|
+16.664 $ |
Sektoraufteilung
| Rang | Sektor | Gewichtung |
|---|---|---|
| 1 | Immobilien | 66,07 % |
| 2 | Nicht-Basiskonsumgüter | 32,36 % |
| 3 | Sonstiges | 1,39 % |
| 4 | Finanzwesen | 0,18 % |
| Name | Marktwert | Portfolioanteil | Aktien oder Kapitalbetrag |
Änderung der Beteiligung | Kapitalfluss | Im Bestand seit | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
St. Joe Company
JOE
3,9 Mrd. $
| 478 Mio. $ | 48,67 % |
25.484.557
+1.083.400
| +4 % | +19,2 Mio. $ |
2013 Q2
16 Quartale
|
|
|
2
Nicht mehr gelistet
Sears Holding Corporation
SHLD
| 256 Mio. $ | 26,05 % |
28.864.348
-51.100
| -0,2 % | -477.632 $ |
2013 Q2
16 Quartale
|
|
|
3
Seritage Growth Properties
SRG
92,4 Mio. $
| 160 Mio. $ | 16,27 % |
3.807.150
+140.200
| +4 % | +5,81 Mio. $ |
2015 Q3
7 Quartale
|
|
|
4
Lands' End
LE
284 Mio. $
| 42,6 Mio. $ | 4,33 % |
2.855.900
-421.527
| -13 % | -8,03 Mio. $ |
2015 Q3
7 Quartale
|
|
|
SRSC
5
Nicht mehr gelistet
SEARS Canada Inc.
SRSC
| 17,3 Mio. $ | 1,76 % |
21.562.974
+784.996
| +4 % | +723.217 $ |
2014 Q4
10 Quartale
|
|
|
6
Nicht mehr gelistet
Sears Holdings Corporation - Warrant
SHLDW
| 13,7 Mio. $ | 1,39 % |
6.693.474
-6.510
| -0,1 % | -16.664 $ |
2014 Q4
10 Quartale
|
|
|
WPG
7
Nicht mehr gelistet
Washington Prime Group Inc.
WPG
| 11,1 Mio. $ | 1,14 % |
147.922
+110.089
| +291 % | +8,28 Mio. $ |
2017 Q1
1 Quartal
|
|
|
SHOS
8
Nicht mehr gelistet
Sears Hometown and Outlet Stores, Inc.
SHOS
| 2,1 Mio. $ | 0,21 % |
776.850
| – | – |
2015 Q3
7 Quartale
|
|
9
Jefferies Financial Group
JEF
10,3 Mrd. $
| 1,73 Mio. $ | 0,18 % |
73.730
| – | – |
2013 Q2
16 Quartale
|
|
Ähnliche Fonds
Portfolio-Rückblick von Bruce Berkowitz für Q2 2017
Zum Stand von Q2 2017 hielt Bruce Berkowitz 9 Positionen im Wert von 982 Mio. $, ein Rückgang um 5 % gegenüber 1,03 Mrd. $ im Vorquartal. Die zehn größten Positionen machen 100 % des Portfolios aus.
Der Handel war in Q2 2017 verhalten: Die Portfolio-Umschlagshäufigkeit lag bei 0 %. Bruce Berkowitz eröffnete keine neuen Positionen und schloss keine bestehenden, sodass das Portfolio mit 9 Positionen weitgehend unverändert blieb.
Nach Sektoren betrachtet ist das Portfolio mit 66 % des verwalteten Vermögens am stärksten in Immobilien gewichtet, gegenüber 56 % im Vorquartal. Es folgen Nicht-Basiskonsumgüter und Sonstiges.
- Bruce Berkowitz hat seine Position in St. Joe Company in Q2 2017 am stärksten aufgestockt – der geschätzte Zuwachs beträgt 19,2 Mio. $.
- Der größte Positionsabbau von Bruce Berkowitz im Q2 2017 entfiel auf Lands' End und belief sich schätzungsweise auf 8,03 Mio. $.
- Die zehn größten Positionen von Bruce Berkowitz machen im Q2 2017 100 % des Portfolios mit einem verwalteten Vermögen von 982 Mio. $ aus.
- Bruce Berkowitz eröffnete 0 neue Positionen und schloss 0 Positionen im Q2 2017.
- Der Portfoliowert von Bruce Berkowitz sank gegenüber dem Vorquartal um 5 % auf 982 Mio. $.
Auf Grundlage der von Fairholme Capital Management für Q2 2017 am 14. Aug. 2017 eingereichten 13F-Meldung .