Bridgewater Associates Portfolio-Positionen
Bridgewater Associates, founded in 1975 by Ray Dalio in New York and now headquartered in Westport, Connecticut, is the world’s largest hedge fund, managing over $125 billion in assets as of late 2024, serving institutional clients like pension funds, endowments, and sovereign wealth funds. Known for its pioneering "Pure Alpha" and "All Weather" strategies, the firm uses a systematic, macroeconomic approach to deliver uncorrelated returns and risk parity across global markets, including equities, bonds, currencies, and commodities, guided by rigorous data analysis and radical transparency. Dalio, who stepped down as co-CIO in 2022, built a unique culture of "radical truth" and "thoughtful disagreement," documented in his book *Principles*, though the firm transitioned leadership to co-CEOs Nir Bar Dea and Mark Bertolini in 2023 amid succession planning. With around 1,300 employees and a history of navigating crises like 2008 with gains, Bridgewater remains a titan in alternative investments, blending intellectual rigor with a distinctive, often polarizing management philosophy.
Top-Käufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
State Street SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY
|
+693 Mio. $ |
| 2 |
iShares Core S&P 500 ETF
IVV
|
+235 Mio. $ |
| 3 |
Vanguard S&P 500 ETF
VOO
|
+200 Mio. $ |
| 4 |
Petrobras
PBR
|
+105 Mio. $ |
| 5 |
Shell
SHEL
|
+105 Mio. $ |
Größte Verkäufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Micron Technology
MU
|
+1,02 Mrd. $ |
| 2 |
Amazon
AMZN
|
+593 Mio. $ |
| 3 |
TSMC
TSM
|
+423 Mio. $ |
| 4 |
Marvell Technology
MRVL
|
+354 Mio. $ |
| 5 |
GE Vernova
GEV
|
+319 Mio. $ |
Sektoraufteilung
| Rang | Sektor | Gewichtung |
|---|---|---|
| 1 | Sonstiges | 30,62 % |
| 2 | Technologie | 21,23 % |
| 3 | Industrie | 7,72 % |
| 4 | Finanzwesen | 6,76 % |
| 5 | Gesundheitswesen | 6,62 % |
| Name | Marktwert | Portfolioanteil | Aktien oder Kapitalbetrag |
Änderung der Beteiligung | Kapitalfluss | Im Bestand seit | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
State Street SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY
806 Mrd. $
| 3,97 Mrd. $ | 16,3 % |
5.320.308
+955.446
| +22 % | +693 Mio. $ |
2013 Q2
52 Quartale
|
|
|
2
iShares Core S&P 500 ETF
IVV
880 Mrd. $
| 2,25 Mrd. $ | 9,22 % |
3.002.286
+323.202
| +12 % | +235 Mio. $ |
2013 Q2
52 Quartale
|
|
3
NVIDIA
NVDA
5,17 Bio. $
| 774 Mio. $ | 3,17 % |
3.866.195
-826.808
| -18 % | -170 Mio. $ |
2023 Q3
11 Quartale
|
|
4
Broadcom
AVGO
1,57 Bio. $
| 498 Mio. $ | 2,04 % |
1.317.923
-517.457
| -28 % | -207 Mio. $ |
2023 Q3
11 Quartale
|
|
|
5
Amazon
AMZN
2,7 Bio. $
| 483 Mio. $ | 1,98 % |
2.025.481
-2.363.230
| -54 % | -593 Mio. $ |
2024 Q1
9 Quartale
|
|
6
Alphabet (Google) Class A
GOOGL
4,17 Bio. $
| 473 Mio. $ | 1,94 % |
1.322.176
-675.498
| -34 % | -243 Mio. $ |
2020 Q4
22 Quartale
|
|
7
Lam Research
LRCX
330 Mrd. $
| 407 Mio. $ | 1,67 % |
938.224
-633.005
| -40 % | -192 Mio. $ |
2022 Q1
17 Quartale
|
|
|
8
Vanguard S&P 500 ETF
VOO
1,03 Bio. $
| 315 Mio. $ | 1,29 % |
458.381
+299.753
| +189 % | +200 Mio. $ |
2025 Q3
3 Quartale
|
|
9
Advanced Micro Devices
AMD
863 Mrd. $
| 313 Mio. $ | 1,28 % |
538.632
-754.135
| -58 % | -309 Mio. $ |
2024 Q1
9 Quartale
|
|
10
iShares MSCI South Korea ETF
EWY
21,4 Mrd. $
| 280 Mio. $ | 1,15 % |
1.384.772
-381.492
| -22 % | -67,3 Mio. $ |
2024 Q1
9 Quartale
|
|
11
Microsoft
MSFT
3,93 Bio. $
| 266 Mio. $ | 1,09 % |
711.896
-373.083
| -34 % | -151 Mio. $ |
2020 Q4
22 Quartale
|
|
12
Newmont
NEM
125 Mrd. $
| 252 Mio. $ | 1,03 % |
2.695.170
+378.529
| +16 % | +41,2 Mio. $ |
2023 Q4
10 Quartale
|
|
13
Applied Materials
AMAT
325 Mrd. $
| 211 Mio. $ | 0,86 % |
291.426
-268.492
| -48 % | -124 Mio. $ |
2025 Q3
3 Quartale
|
|
14
Oracle
ORCL
389 Mrd. $
| 210 Mio. $ | 0,86 % |
1.432.967
-159.102
| -10 % | -28,8 Mio. $ |
2024 Q4
6 Quartale
|
|
15
Seagate
STX
145 Mrd. $
| 193 Mio. $ | 0,79 % |
199.822
-129.295
| -39 % | -98,6 Mio. $ |
2025 Q2
4 Quartale
|
|
16
Johnson & Johnson
JNJ
616 Mrd. $
| 170 Mio. $ | 0,7 % |
669.135
-27.749
| -4 % | -6,47 Mio. $ |
2020 Q3
23 Quartale
|
|
17
Vanguard FTSE Emerging Markets ETF
VWO
123 Mrd. $
| 164 Mio. $ | 0,67 % |
2.746.819
+25.079
| +0,9 % | +1,47 Mio. $ |
2013 Q2
52 Quartale
|
|
|
18
GE Vernova
GEV
245 Mrd. $
| 144 Mio. $ | 0,59 % |
122.768
-312.129
| -72 % | -319 Mio. $ |
2024 Q2
8 Quartale
|
|
19
Union Pacific
UNP
172 Mrd. $
| 140 Mio. $ | 0,57 % |
514.266
-18.584
| -3 % | -4,88 Mio. $ |
2025 Q3
3 Quartale
|
|
|
20
Micron Technology
MU
994 Mrd. $
| 135 Mio. $ | 0,55 % |
116.666
-1.359.038
| -92 % | -1,02 Mrd. $ |
2025 Q3
3 Quartale
|
|
21
iShares MBS ETF
MBB
35,9 Mrd. $
| 131 Mio. $ | 0,54 % |
1.386.800
+26.800
| +2 % | +2,53 Mio. $ |
2022 Q1
17 Quartale
|
|
22
Altria Group
MO
125 Mrd. $
| 124 Mio. $ | 0,51 % |
1.727.216
+21.705
| +1 % | +1,51 Mio. $ |
2021 Q3
19 Quartale
|
|
23
Amphenol
APH
196 Mrd. $
| 123 Mio. $ | 0,5 % |
1.395.224
-330.872
| -19 % | -23,9 Mio. $ |
2025 Q3
3 Quartale
|
|
24
ASML
ASML
631 Mrd. $
| 123 Mio. $ | 0,5 % |
61.675
-30.521
| -33 % | -48,6 Mio. $ |
2024 Q3
7 Quartale
|
|
25
Barrick Mining
B
67,2 Mrd. $
| 121 Mio. $ | 0,5 % |
3.304.836
+225.593
| +7 % | +9,25 Mio. $ |
2020 Q4
22 Quartale
|
|
Ähnliche Fonds
Portfolio-Rückblick von Bridgewater Associates für Q2 2026
Zum Stand von Q2 2026 hielt Bridgewater Associates 1.206 Positionen im Wert von 24,4 Mrd. $, ein Anstieg um 8,8 % gegenüber 22,4 Mrd. $ im Vorquartal. Die zehn größten Positionen machen 40 % des Portfolios aus.
Bridgewater Associates zog im Q2 2026 netto 3,05 Mrd. $ ab, schloss 209 Positionen und reduzierte 379 Bestände. Der bemerkenswerteste Ausstieg war Cisco – eine Position im geschätzten Wert von 63,8 Mio. $, die vollständig verkauft wurde.
Nach Sektoren betrachtet ist das Portfolio mit 31 % des verwalteten Vermögens am stärksten in Sonstiges gewichtet, gegenüber 25 % im Vorquartal. Es folgen Technologie und Industrie.
Entgegen dem Trend eröffnete Bridgewater Associates eine neue Position in Eversource Energy im Wert von 86,4 Mio. $.
- Der größte Kauf von Bridgewater Associates im Q2 2026 war Eversource Energy: 1.195.140 Aktien im Wert von 86,4 Mio. $.
- Bridgewater Associates hat seine Position in State Street SPDR S&P 500 ETF Trust in Q2 2026 am stärksten aufgestockt – der geschätzte Zuwachs beträgt 693 Mio. $.
- Der größte Positionsabbau von Bridgewater Associates im Q2 2026 entfiel auf Micron Technology und belief sich schätzungsweise auf 1,02 Mrd. $.
- Bridgewater Associates hat seine Position in Cisco im Q2 2026 vollständig aufgelöst und dabei schätzungsweise 63,8 Mio. $ verkauft.
- Die zehn größten Positionen von Bridgewater Associates machen im Q2 2026 40 % des Portfolios mit einem verwalteten Vermögen von 24,4 Mrd. $ aus.
- Bridgewater Associates eröffnete 213 neue Positionen und schloss 209 Positionen im Q2 2026.
- Der Portfoliowert von Bridgewater Associates stieg gegenüber dem Vorquartal um 8,8 % auf 24,4 Mrd. $.
Auf Grundlage der von Bridgewater Associates für Q2 2026 am 14. Aug. 2026 eingereichten 13F-Meldung .