Bruce Berkowitz Fairholme Capital Management
Bruce Berkowitz is the founder of Fairholme Capital Management and a concentrated value investor known for bold, high-conviction portfolios. He rose to prominence managing mutual fund assets with a willingness to take large positions in out-of-favor financials and special situations. Berkowitz’s approach prioritizes intrinsic value estimates and a short list of ideas rather than broad diversification.
Top-Käufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
St. Joe Company
JOE
|
+28,2 Mio. $ |
Größte Verkäufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Lands' End
LE
|
+42,6 Mio. $ |
| 2 |
SRSC
SEARS Canada Inc.
SRSC
|
+17,3 Mio. $ |
| 3 |
WPG
Washington Prime Group Inc.
WPG
|
+11,1 Mio. $ |
| 4 |
Sears Holding Corporation
SHLD
|
+2,92 Mio. $ |
| 5 |
SHOS
Sears Hometown and Outlet Stores, Inc.
SHOS
|
+2,1 Mio. $ |
Sektoraufteilung
| Rang | Sektor | Gewichtung |
|---|---|---|
| 1 | Immobilien | 75,28 % |
| 2 | Nicht-Basiskonsumgüter | 22,95 % |
| 3 | Sonstiges | 1,58 % |
| 4 | Finanzwesen | 0,18 % |
| Name | Marktwert | Portfolioanteil | Aktien oder Kapitalbetrag |
Änderung der Beteiligung | Kapitalfluss | Im Bestand seit | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
St. Joe Company
JOE
3,85 Mrd. $
| 509 Mio. $ | 56,14 % |
27.002.485
+1.517.928
| +6 % | +28,2 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
2
Nicht mehr gelistet
Sears Holding Corporation
SHLD
| 208 Mio. $ | 22,95 % |
28.508.998
-355.350
| -1 % | -2,92 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
3
Seritage Growth Properties
SRG
91,2 Mio. $
| 174 Mio. $ | 19,14 % |
3.766.650
-40.500
| -1 % | -1,88 Mio. $ |
2015 Q3
8 Quartale
|
|
|
4
Nicht mehr gelistet
Sears Holdings Corporation - Warrant
SHLDW
| 14,3 Mio. $ | 1,58 % |
6.640.451
-53.023
| -0,8 % | -119.413 $ |
2014 Q4
11 Quartale
|
|
5
Jefferies Financial Group
JEF
10,3 Mrd. $
| 1,67 Mio. $ | 0,18 % |
73.730
| – | – |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
6
Lands' End
LE
283 Mio. $
| – | – |
-2.855.900
| Geschlossen | -42,6 Mio. $ | – |
|
|
SHOS
7
Nicht mehr gelistet
Sears Hometown and Outlet Stores, Inc.
SHOS
| – | – |
-776.850
| Geschlossen | -2,1 Mio. $ | – |
|
|
SRSC
8
Nicht mehr gelistet
SEARS Canada Inc.
SRSC
| – | – |
-21.562.974
| Geschlossen | -17,3 Mio. $ | – |
|
|
WPG
9
Nicht mehr gelistet
Washington Prime Group Inc.
WPG
| – | – |
-147.922
| Geschlossen | -11,1 Mio. $ | – |
|
Ähnliche Fonds
Portfolio-Rückblick von Bruce Berkowitz für Q3 2017
Zum Stand von Q3 2017 hielt Bruce Berkowitz 9 Positionen im Wert von 907 Mio. $, ein Rückgang um 7,6 % gegenüber 982 Mio. $ im Vorquartal. Die zehn größten Positionen machen 100 % des Portfolios aus.
Bruce Berkowitz zog im Q3 2017 netto 49,8 Mio. $ ab, schloss 4 Positionen und reduzierte 3 Bestände. Der bemerkenswerteste Ausstieg war Lands' End – eine Position im geschätzten Wert von 42,6 Mio. $, die vollständig verkauft wurde.
Nach Sektoren betrachtet ist das Portfolio mit 75 % des verwalteten Vermögens am stärksten in Immobilien gewichtet, gegenüber 66 % im Vorquartal. Es folgen Nicht-Basiskonsumgüter und Sonstiges.
Entgegen dem Trend baute Bruce Berkowitz seine Position in St. Joe Company schätzungsweise um 28,2 Mio. $ aus.
- Bruce Berkowitz hat seine Position in St. Joe Company in Q3 2017 am stärksten aufgestockt – der geschätzte Zuwachs beträgt 28,2 Mio. $.
- Der größte Positionsabbau von Bruce Berkowitz im Q3 2017 entfiel auf Sears Holding Corporation und belief sich schätzungsweise auf 2,92 Mio. $.
- Bruce Berkowitz hat seine Position in Lands' End im Q3 2017 vollständig aufgelöst und dabei schätzungsweise 42,6 Mio. $ verkauft.
- Die zehn größten Positionen von Bruce Berkowitz machen im Q3 2017 100 % des Portfolios mit einem verwalteten Vermögen von 907 Mio. $ aus.
- Bruce Berkowitz eröffnete 0 neue Positionen und schloss 4 Positionen im Q3 2017.
- Der Portfoliowert von Bruce Berkowitz sank gegenüber dem Vorquartal um 7,6 % auf 907 Mio. $.
Auf Grundlage der von Fairholme Capital Management für Q3 2017 am 14. Nov. 2017 eingereichten 13F-Meldung .