Caption Management Ativos da carteira
Caption Management runs private funds that trade U.S. stocks and stock options, usually holding positions for two to four months. It looks for mispricings in stock and options markets through company research, and aims to profit from moves in share prices or in expected price swings. Jason Strasser and William Cooper, who both graduated from Duke University in 2007, started the firm in 2012 and own most of it. Strasser began his career as an equity derivatives trader at Morgan Stanley and then worked as an analyst at the hedge fund Trafelet & Company. Its funds are open to high net worth individuals, family offices, endowments, foundations and institutional investors.
Principais compras
| Classificação | Ação | Valor |
|---|---|---|
| 1 |
Micron Technology
MU
|
+US$ 22,3 mi |
| 2 |
Constellation Brands
STZ
|
+US$ 8,21 mi |
| 3 |
Tucows
TCX
|
+US$ 6,22 mi |
| 4 |
AB InBev
BUD
|
+US$ 4,88 mi |
| 5 |
Seagate
STX
|
+US$ 4,57 mi |
Maiores vendas
| Classificação | Ação | Valor |
|---|---|---|
| 1 |
PF
Pinnacle Foods, Inc.
PF
|
+US$ 4,76 mi |
| 2 |
Phillips 66
PSX
|
+US$ 4,69 mi |
| 3 |
Waste Management
WM
|
+US$ 4,29 mi |
| 4 |
Norfolk Southern
NSC
|
+US$ 4,2 mi |
| 5 |
Nucor
NUE
|
+US$ 4,2 mi |
Composição por setor
| Classificação | Setor | Peso |
|---|---|---|
| 1 | Diversos | 78,3% |
| 2 | Tecnologia | 8,36% |
| 3 | Consumo discricionário | 4,59% |
| 4 | Bens de consumo básico | 2,81% |
| 5 | Serviços de comunicação | 1,8% |
| Nome | Valor da posição | Peso na carteira | Ações ou valor principal |
Variação na participação | Fluxo de capital | Na carteira desde | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
Micron Technology
MU
US$ 881 bi
| US$ 24,2 mi | 3,45% |
+465.000
| Nova | +US$ 22,3 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
|
2
Opção de venda
Micron Technology
MU
US$ 881 bi
| US$ 23,1 mi | 3,29% |
+443.300
| Nova | +US$ 21,2 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
3
Opção de venda
Northrop Grumman
NOC
US$ 78,2 bi
| US$ 20,1 mi | 2,86% |
+57.600
| Nova | +US$ 19,3 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
4
Opção de compra
NetApp
NTAP
US$ 35,6 bi
| US$ 15,6 mi | 2,21% |
+252.100
| Nova | +US$ 15,4 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
5
Opção de venda
McKesson
MCK
US$ 127 bi
| US$ 14,1 mi | 2,01% |
+100.000
| Nova | +US$ 15,6 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
6
Opção de venda
Incyte
INCY
US$ 24,7 bi
| US$ 13,6 mi | 1,94% |
+163.200
| Nova | +US$ 14,7 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
7
Opção de compra
Citigroup
C
US$ 205 bi
| US$ 13,5 mi | 1,92% |
200.000
| – | – |
2017 Q4
1 trimestre
|
|
|
8
Opção de venda
NetApp
NTAP
US$ 35,6 bi
| US$ 12,5 mi | 1,77% |
+202.100
| Nova | +US$ 12,3 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
9
Opção de compra
Lowe's Companies
LOW
US$ 128 bi
| US$ 12,3 mi | 1,75% |
+140.000
| Nova | +US$ 13,3 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
10
Opção de compra
Vivmark Residential
VMRK
US$ 49,8 bi
| US$ 12,3 mi | 1,74% |
198.900
-71.100
| -26% | -US$ 4,22 mi |
2017 Q4
1 trimestre
|
|
11
Opção de compra
MGM Resorts International
MGM
US$ 8,47 bi
| US$ 11,9 mi | 1,69% |
+340.000
| Nova | +US$ 11,9 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
|
12
Opção de venda
Seagate
STX
US$ 121 bi
| US$ 11,7 mi | 1,67% |
+200.000
| Nova | +US$ 10,6 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
|
13
Opção de compra
Constellation Brands
STZ
US$ 24,6 bi
| US$ 11,4 mi | 1,62% |
50.000
| – | – |
2017 Q4
1 trimestre
|
|
|
14
Opção de venda
Constellation Brands
STZ
US$ 24,6 bi
| US$ 11,4 mi | 1,62% |
+50.000
| Nova | +US$ 11 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
15
Opção de venda
Deslistada
Berry Global Group, Inc.
BERY
| US$ 10,4 mi | 1,48% |
+206.910
| Nova | +US$ 10,8 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
16
Opção de compra
CRA International
CRAI
US$ 1,29 bi
| US$ 10,3 mi | 1,47% |
+197.500
| Nova | +US$ 9,5 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
|
VMW
17
Opção de compra
Deslistada
VMware, Inc
VMW
| US$ 10,2 mi | 1,45% |
84.300
+14.200
| +20% | +US$ 1,79 mi |
2017 Q4
1 trimestre
|
|
18
Opção de venda
IQVIA
IQV
US$ 43,7 bi
| US$ 9,8 mi | 1,4% |
+100.000
| Nova | +US$ 10,1 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
19
Opção de venda
Bath & Body Works
BBWI
US$ 4,31 bi
| US$ 9,6 mi | 1,36% |
309.250
+83.497
| +37% | +US$ 3,16 mi |
2017 Q4
1 trimestre
|
|
|
20
Opção de compra
Waste Management
WM
US$ 97 bi
| US$ 9,46 mi | 1,35% |
+112.500
| Nova | +US$ 9,7 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
|
ILG
21
Opção de compra
Deslistada
ILG, Inc Common Stock
ILG
| US$ 9,33 mi | 1,33% |
+300.000
| Nova | +US$ 9,39 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
22
Opção de venda
Deslistada
Synchronoss Technologies
SNCR
| US$ 9,21 mi | 1,31% |
+97.011
| Nova | +US$ 7,96 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
23
Opção de compra
Hilton Worldwide Holdings Inc. Common Stock
HLT
US$ 83 bi
| US$ 8,66 mi | 1,23% |
+110.000
| Nova | +US$ 9,03 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
|
24
Constellation Brands
STZ
US$ 24,6 bi
| US$ 8,5 mi | 1,21% |
+37.300
| Nova | +US$ 8,21 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
25
Opção de compra
Viatris
VTRS
US$ 23,9 bi
| US$ 8,23 mi | 1,17% |
+200.000
| Nova | +US$ 8,53 mi |
2018 Q1
0 trimestres
|
|
Fundos semelhantes
Revisão da carteira de Caption Management no T1 2018
No T1 2018, Caption Management detinha 394 posições no valor de US$ 703 mi, uma queda de 27% em relação a US$ 964 mi no trimestre anterior. As dez maiores posições representam 23% da carteira.
Caption Management alocou US$ 40,4 mi em novo capital líquido no T1 2018, abrindo 163 novas posições e aumentando 20 posições existentes. Sua maior nova posição foi em Micron Technology: 465.000 ações no valor de US$ 24,2 mi.
Por setor, a maior concentração da carteira está em Diversos, com 78% dos ativos, abaixo dos 88% do trimestre anterior, seguido por Tecnologia e Consumo discricionário.
Entre as reduções, a maior foi em Lowe's Companies, com um corte estimado de US$ 2,7 mi.
- A maior compra de Caption Management no T1 2018 foi Micron Technology: 465.000 ações no valor de US$ 24,2 mi.
- Caption Management foi quem mais aumentou sua posição em Magnite no T1 2018, com um aumento estimado de US$ 1,41 mi.
- A maior redução de Caption Management em T1 2018 foi em Lowe's Companies, com um corte estimado de US$ 2,7 mi.
- Caption Management encerrou totalmente sua posição em Pinnacle Foods, Inc. no T1 2018, vendendo um valor estimado de US$ 4,76 mi.
- As dez maiores posições de Caption Management representam 23% de sua carteira de US$ 703 mi no T1 2018.
- Caption Management abriu 163 novas posições e encerrou 181 em T1 2018.
- O valor da carteira de Caption Management caiu 27% em relação ao trimestre anterior, chegando a US$ 703 mi.
Com base no formulário declaração 13F de Caption Management referente a T1 2018, protocolado em 15 de mai. de 2018.