OrbiMed Portfolio-Positionen
OrbiMed is an investment manager focused exclusively on healthcare, running public equity, private equity and private credit and royalty funds. The firm traces its origins to 1989, when Viren Mehta and Samuel Isaly, both pharmaceutical analysts at the bank S.G Warburg, set up the research and money-management firm Mehta & Isaly; in 1998 it split in two, with Isaly forming OrbiMed and Mehta forming Mehta Partners. Its public equity side covers long/short funds built around corporate events as well as closed-end investment trusts, and OrbiMed launched its first dedicated venture capital fund in 2000 and its first royalty and credit fund in 2011. Carl Gordon, Carter Neild and Geoffrey Hsu form the committee that leads the firm, which is owned and controlled by eight members.
Top-Käufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Pfizer
PFE
|
+101 Mio. $ |
| 2 |
Sionna Therapeutics
SION
|
+60,5 Mio. $ |
| 3 |
Axsome Therapeutics
AXSM
|
+44,1 Mio. $ |
| 4 |
Apellis Pharmaceuticals
APLS
|
+39,6 Mio. $ |
| 5 |
UnitedHealth
UNH
|
+35,9 Mio. $ |
Größte Verkäufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Sarepta Therapeutics
SRPT
|
+117 Mio. $ |
| 2 |
Merck
MRK
|
+82,6 Mio. $ |
| 3 |
Biogen
BIIB
|
+77,9 Mio. $ |
| 4 |
Intuitive Surgical
ISRG
|
+61,2 Mio. $ |
| 5 |
Universal Health Services
UHS
|
+48,3 Mio. $ |
Sektoraufteilung
| Rang | Sektor | Gewichtung |
|---|---|---|
| 1 | Gesundheitswesen | 98,96 % |
| 2 | Sonstiges | 1,04 % |
| Name | Marktwert | Portfolioanteil | Aktien oder Kapitalbetrag |
Änderung der Beteiligung | Kapitalfluss | Im Bestand seit | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
SVA
1
Nicht mehr gelistet
Sinovac Biotech, Ltd
SVA
| 334 Mio. $ | 7,96 % |
2.718.735
| – | – |
2022 Q2
11 Quartale
|
|
2
Edgewise Therapeutics
EWTX
5,09 Mrd. $
| 330 Mio. $ | 7,88 % |
15.021.721
| – | – |
2021 Q1
16 Quartale
|
|
3
Boston Scientific
BSX
64,8 Mrd. $
| 284 Mio. $ | 6,77 % |
2.813.200
-347.100
| -11 % | -35 Mio. $ |
2014 Q1
44 Quartale
|
|
4
Eli Lilly
LLY
1,28 Bio. $
| 279 Mio. $ | 6,65 % |
337.600
| – | – |
2023 Q1
8 Quartale
|
|
5
Enliven Therapeutics
ELVN
3,77 Mrd. $
| 157 Mio. $ | 3,73 % |
7.959.538
| – | – |
2020 Q1
20 Quartale
|
|
|
6
Intuitive Surgical
ISRG
156 Mrd. $
| 144 Mio. $ | 3,44 % |
291.000
-110.700
| -28 % | -61,2 Mio. $ |
2013 Q4
45 Quartale
|
|
7
Stryker
SYK
123 Mrd. $
| 134 Mio. $ | 3,19 % |
359.200
+14.800
| +4 % | +5,63 Mio. $ |
2020 Q3
18 Quartale
|
|
8
argenx
ARGX
61,1 Mrd. $
| 122 Mio. $ | 2,92 % |
206.700
+17.000
| +9 % | +10,7 Mio. $ |
2022 Q1
12 Quartale
|
|
9
Edwards Lifesciences
EW
59,8 Mrd. $
| 111 Mio. $ | 2,65 % |
1.532.000
+386.698
| +34 % | +27,7 Mio. $ |
2024 Q4
1 Quartal
|
|
|
10
UnitedHealth
UNH
363 Mrd. $
| 105 Mio. $ | 2,51 % |
201.200
+70.300
| +54 % | +35,9 Mio. $ |
2020 Q4
17 Quartale
|
|
11
ARS Pharmaceuticals
SPRY
359 Mio. $
| 104 Mio. $ | 2,49 % |
8.288.510
| – | – |
2020 Q4
17 Quartale
|
|
12
Neurocrine Biosciences
NBIX
17,1 Mrd. $
| 103 Mio. $ | 2,46 % |
934.640
-3.480
| -0,4 % | -440.850 $ |
2018 Q1
28 Quartale
|
|
|
13
Pfizer
PFE
167 Mrd. $
| 97,6 Mio. $ | 2,33 % |
+3.850.200
| Neu | +101 Mio. $ |
2025 Q1
0 Quartale
|
|
14
Alnylam Pharmaceuticals
ALNY
20,3 Mrd. $
| 93,5 Mio. $ | 2,23 % |
346.100
-69.500
| -17 % | -17,9 Mio. $ |
2024 Q2
3 Quartale
|
|
15
Integer Holdings
ITGR
4,3 Mrd. $
| 78,2 Mio. $ | 1,86 % |
662.500
+87.500
| +15 % | +11,5 Mio. $ |
2024 Q2
3 Quartale
|
|
16
Vertex Pharmaceuticals
VRTX
139 Mrd. $
| 77,5 Mio. $ | 1,85 % |
159.900
+8.900
| +6 % | +4,15 Mio. $ |
2013 Q2
47 Quartale
|
|
17
Natera
NTRA
45,2 Mrd. $
| 77,4 Mio. $ | 1,84 % |
547.000
+134.000
| +32 % | +21,5 Mio. $ |
2015 Q3
38 Quartale
|
|
18
Ionis Pharmaceuticals
IONS
4,68 Mrd. $
| 76,6 Mio. $ | 1,83 % |
2.540.136
-277.211
| -10 % | -9,08 Mio. $ |
2022 Q2
11 Quartale
|
|
19
Disc Medicine
IRON
3,7 Mrd. $
| 70,2 Mio. $ | 1,67 % |
1.415.020
-370.551
| -21 % | -20,6 Mio. $ |
2021 Q1
16 Quartale
|
|
20
Thermo Fisher Scientific
TMO
266 Mrd. $
| 64,2 Mio. $ | 1,53 % |
129.000
+44.600
| +53 % | +24,2 Mio. $ |
2013 Q2
47 Quartale
|
|
21
Tenet Healthcare
THC
23,1 Mrd. $
| 62,5 Mio. $ | 1,49 % |
465.000
-327.000
| -41 % | -43,1 Mio. $ |
2021 Q3
14 Quartale
|
|
22
Cytokinetics
CYTK
7,83 Mrd. $
| 60,7 Mio. $ | 1,45 % |
1.509.205
-74.800
| -5 % | -3,44 Mio. $ |
2024 Q1
4 Quartale
|
|
23
CG Oncology
CGON
6,49 Mrd. $
| 60,5 Mio. $ | 1,44 % |
2.471.994
+1.040.880
| +73 % | +29,3 Mio. $ |
2024 Q3
2 Quartale
|
|
24
ArriVent BioPharma
AVBP
665 Mio. $
| 56 Mio. $ | 1,33 % |
3.027.328
| – | – |
2024 Q1
4 Quartale
|
|
|
RNAM
25
Nicht mehr gelistet
Avidity Biosciences
RNAM
| 53,5 Mio. $ | 1,28 % |
1.812.886
+700.000
| +63 % | +21,8 Mio. $ |
2024 Q1
4 Quartale
|
|
Ähnliche Fonds
Portfolio-Rückblick von OrbiMed für Q1 2025
Zum Stand von Q1 2025 hielt OrbiMed 131 Positionen im Wert von 4,19 Mrd. $, ein Rückgang um 14 % gegenüber 4,86 Mrd. $ im Vorquartal. Die zehn größten Positionen machen 48 % des Portfolios aus.
OrbiMed zog im Q1 2025 netto 140 Mio. $ ab, schloss 21 Positionen und reduzierte 22 Bestände. Der bemerkenswerteste Ausstieg war Sarepta Therapeutics – eine Position im geschätzten Wert von 117 Mio. $, die vollständig verkauft wurde.
Nach Sektoren ist das Portfolio mit 99 % des verwalteten Vermögens am stärksten in Gesundheitswesen konzentriert. Ein Quartal zuvor waren es 98 %. Danach folgt Sonstiges.
Entgegen dem Trend eröffnete OrbiMed eine neue Position in Pfizer im Wert von 97,6 Mio. $.
- Der größte Kauf von OrbiMed im Q1 2025 war Pfizer: 3.850.200 Aktien im Wert von 97,6 Mio. $.
- OrbiMed hat seine Position in UnitedHealth in Q1 2025 am stärksten aufgestockt – der geschätzte Zuwachs beträgt 35,9 Mio. $.
- Der größte Positionsabbau von OrbiMed im Q1 2025 entfiel auf Intuitive Surgical und belief sich schätzungsweise auf 61,2 Mio. $.
- OrbiMed hat seine Position in Sarepta Therapeutics im Q1 2025 vollständig aufgelöst und dabei schätzungsweise 117 Mio. $ verkauft.
- Die zehn größten Positionen von OrbiMed machen im Q1 2025 48 % des Portfolios mit einem verwalteten Vermögen von 4,19 Mrd. $ aus.
- OrbiMed eröffnete 13 neue Positionen und schloss 21 Positionen im Q1 2025.
- Der Portfoliowert von OrbiMed sank gegenüber dem Vorquartal um 14 % auf 4,19 Mrd. $.
Auf Grundlage der von OrbiMed für Q1 2025 am 15. Mai 2025 eingereichten 13F-Meldung .