Terry Smith Fundsmith LLP
Terry Smith is the founder and CEO of Fundsmith, a firm known for a concentrated portfolio of high-quality global companies. His approach favors simple, understandable businesses with high returns on capital and the ability to reinvest at attractive rates. Smith’s annual letters and plain-spoken commentary have made Fundsmith a frequent reference point for long-only quality investors.
주요 매수 종목
| 순위 | 주식 | 가치 |
|---|---|---|
| 1 |
Estee Lauder
EL
|
+US$2.17억 |
| 2 |
PayPal
PYPL
|
+US$2.02억 |
| 3 |
J.M. Smucker
SJM
|
+US$1.86억 |
| 4 |
Waters Corp
WAT
|
+US$1.32억 |
| 5 |
BCR
CR Bard Inc.
BCR
|
+US$9461만 |
주요 매도 종목
| 순위 | 주식 | 가치 |
|---|---|---|
| 1 |
DNKN
Dunkin' Brands Group, Inc.
DNKN
|
+US$421만 |
섹터 구성
| 순위 | 섹터 | 비중 |
|---|---|---|
| 1 | 헬스케어 | 39.59% |
| 2 | 필수소비재 | 31.77% |
| 3 | 정보기술 | 12.03% |
| 4 | 금융 | 11.03% |
| 5 | 산업재 | 5.37% |
| 이름 | 평가액 | 포트폴리오 비중 | 주식 수 또는 원금 |
지분 변동 | 자금 흐름 | 보유 시작일 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
J.M. Smucker
SJM
US$139억
| US$5.26억 | 8.33% |
3,450,789
+1,399,810
| +68% | +US$1.86억 |
2015 Q4
2개 분기
|
|
|
BCR
2
상장폐지됨
CR Bard Inc.
BCR
| US$5.16억 | 8.18% |
2,197,626
+435,595
| +25% | +US$9461만 |
2015 Q1
5개 분기
|
|
3
Stryker
SYK
US$1178억
| US$4.71억 | 7.46% |
3,932,735
+327,206
| +9% | +US$3658만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
4
Microsoft
MSFT
US$3.89조
| US$4.52억 | 7.16% |
8,837,391
+977,061
| +12% | +US$5077만 |
2015 Q1
5개 분기
|
|
5
Johnson & Johnson
JNJ
US$6351억
| US$4.49억 | 7.12% |
3,704,693
+719,532
| +24% | +US$8176만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
6
Philip Morris
PM
US$3109억
| US$4.44억 | 7.04% |
4,367,647
+454,367
| +12% | +US$4532만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
7
Idexx Laboratories
IDXX
US$441억
| US$4.15억 | 6.57% |
4,469,336
+258,657
| +6% | +US$2221만 |
2015 Q1
5개 분기
|
|
8
PepsiCo
PEP
US$1850억
| US$3.75억 | 5.94% |
3,540,086
+424,100
| +14% | +US$4376만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
|
9
PayPal
PYPL
US$488억
| US$3.61억 | 5.72% |
9,896,155
+5,276,062
| +114% | +US$2.02억 |
2015 Q3
3개 분기
|
|
10
Keurig Dr Pepper
KDP
US$472억
| US$3.48억 | 5.51% |
3,601,159
| – | – |
2013 Q2
12개 분기
|
|
|
11
Waters Corp
WAT
US$446억
| US$3.43억 | 5.44% |
2,441,318
+973,788
| +66% | +US$1.32억 |
2015 Q1
5개 분기
|
|
12
3M
MMM
US$895억
| US$3.39억 | 5.37% |
2,316,055
+517,850
| +29% | +US$7302만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
13
Visa
V
US$7658억
| US$3.35억 | 5.31% |
4,517,080
+594,574
| +15% | +US$4655만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
14
Automatic Data Processing
ADP
US$1205억
| US$3.07억 | 4.86% |
3,336,791
+437,236
| +15% | +US$3861만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
15
Becton Dickinson
BDX
US$542억
| US$3.04억 | 4.82% |
1,838,330
+183,504
| +11% | +US$2934만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
|
16
Estee Lauder
EL
US$394억
| US$2.11억 | 3.35% |
+2,323,286
| 신규 | +US$2.17억 |
2016 Q2
0개 분기
|
|
17
Colgate-Palmolive
CL
US$750억
| US$1.01억 | 1.6% |
1,384,087
+90,358
| +7% | +US$643만 |
2013 Q2
12개 분기
|
|
18
Marriott International
MAR
US$1019억
| US$1305만 | 0.21% |
+196,378
| 신규 | +US$1317만 |
2016 Q2
0개 분기
|
|
19
Oracle
ORCL
US$3825억
| US$91.9만 | 0.01% |
+22,526
| 신규 | +US$89.9만 |
2016 Q2
0개 분기
|
|
|
DNKN
20
상장폐지됨
Dunkin' Brands Group, Inc.
DNKN
| – | – |
-89,269
| 청산됨 | -US$421만 | – |
|
유사한 펀드
Terry Smith의 2016년 2분기 포트폴리오 리뷰
2016년 2분기 기준, Terry Smith 측은 US$63.1억 상당의 20개 종목을 보유했으며, 이는 전 분기 US$46.5억에서 36% 증가한 수치예요. 보유 비중이 가장 큰 10개 종목이 포트폴리오의 69% 비중을 차지해요.
Terry Smith 측은 2016년 2분기에 순신규 자금으로 US$13.2억 규모를 투입해 신규 포지션 3개를 개설하고 기존 보유 종목 15개를 추가 매수했어요. 가장 큰 신규 보유 종목은 Estee Lauder 주식으로, 2,323,286주를 보유했으며 가치는 US$2.11억 규모였어요.
섹터별로 보면 포트폴리오 자산에서 헬스케어 비중이 40% 수준으로 가장 높아요. 한 분기 전 40%에서 상승했으며, 다음으로는 필수소비재, 정보기술 순이에요.
매도 측면에서 가장 주목할 만한 청산 종목은 Dunkin' Brands Group, Inc. 주식이며, 추정 매도액은 US$421만 규모예요.
- Terry Smith의 2016년 2분기 최대 매수 종목은 Estee Lauder 주식으로, US$2.11억 상당의 2,323,286주를 매수했어요.
- Terry Smith 측이 2016년 2분기에 PayPal 보유 규모를 가장 많이 늘렸고, 추정 증가액은 US$2.02억 규모예요.
- Terry Smith 측은 2016년 2분기에 Dunkin' Brands Group, Inc. 보유분을 전량 매도해 추정 US$421만 규모의 포지션을 정리했어요.
- Terry Smith의 2016년 2분기 포트폴리오에서 상위 10개 보유 종목은 전체 운용자산 US$63.1억 중 69% 비중을 차지해요.
- Terry Smith 측은 2016년 2분기에 신규 포지션 3개를 편입하고 1개를 청산했어요.
- Terry Smith의 포트폴리오 가치가 전 분기 대비 36% 상승해 US$63.1억에 이르렀어요.
2016년 8월 12일에 제출된 Fundsmith LLP의 2016년 2분기 13F 공시 기준입니다.