Bailard Posiciones de la cartera
Bailard is an independent wealth and asset manager, started in 1969 by three alumni of the Stanford Graduate School of Business. In 1979 it brought out one of the earliest US mutual funds that invests in foreign stocks, and in 1990 it began serving pension funds, endowments and foundations and introduced a commercial real estate fund. Its equity portfolios mix model-based research, company analysis and judgment, and for clients who want their investments to reflect social and environmental values it builds sustainable and impact portfolios. It was formerly called Bailard, Biehl & Kaiser, and is a wholly owned subsidiary of the privately owned BB&K Holdings; Sonya Mughal became chief executive in 2021 after 27 years at the firm.
Principales compras
| Clasificación | Acción | Valor |
|---|---|---|
| 1 |
SPDR Gold Trust
GLD
|
+USD 53.3 M |
| 2 |
State Street SPDR Portfolio Short Term Corporate Bond ETF
SPSB
|
+USD 17.9 M |
| 3 |
Vanguard Intermediate-Term Corporate Bond ETF
VCIT
|
+USD 5.02 M |
| 4 |
Melco Resorts & Entertainment
MLCO
|
+USD 4.36 M |
| 5 |
Waste Management
WM
|
+USD 3.81 M |
Principales ventas
| Clasificación | Acción | Valor |
|---|---|---|
| 1 |
iShares 20+ Year Treasury Bond ETF
TLT
|
+USD 51.1 M |
| 2 |
iShares National Muni Bond ETF
MUB
|
+USD 11.1 M |
| 3 |
VanEck Short Muni ETF
SMB
|
+USD 7.89 M |
| 4 |
State Street SPDR Nuveen ICE Short Term Municipal Bond ETF
SHM
|
+USD 7.33 M |
| 5 |
Intel
INTC
|
+USD 3.86 M |
Composición por sector
| Clasificación | Sector | Peso |
|---|---|---|
| 1 | Varios | 59.47% |
| 2 | Tecnología | 8.32% |
| 3 | Salud | 6.52% |
| 4 | Finanzas | 5.56% |
| 5 | Industriales | 4.88% |
| Nombre | Valor de mercado | Peso en el portafolio | Acciones o capital principal |
Cambio en la participación | Flujo de capital | En cartera desde | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
1
State Street SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY
USD 802 mil M
| USD 67.7 M | 5.5% |
279,962
-1,394
| -0.5% | -USD 334 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
2
Vanguard Morningstar Total Stock Market ETF
VTI
USD 684 mil M
| USD 60.7 M | 4.93% |
487,481
+10,177
| +2% | +USD 1.25 M |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
3
iShares MSCI Emerging Markets ETF
EEM
USD 28.3 mil M
| USD 59.8 M | 4.86% |
1,445,612
-8,756
| -0.6% | -USD 356 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
4
iShares Russell 2000 Value ETF
IWN
USD 14 mil M
| USD 55.5 M | 4.51% |
467,096
-2,527
| -0.5% | -USD 297 k |
2013 Q2
16 trimestres
|
|
|
5
SPDR Gold Trust
GLD
USD 130 mil M
| USD 52.9 M | 4.29% |
447,875
+445,635
| +19,894% | +USD 53.3 M |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
6
iShares Core US Aggregate Bond ETF
AGG
USD 140 mil M
| USD 47.4 M | 3.85% |
432,656
+6,195
| +1% | +USD 677 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
|
7
State Street SPDR Nuveen ICE Short Term Municipal Bond ETF
SHM
USD 3520 M
| USD 30.4 M | 2.47% |
626,529
-150,700
| -19% | -USD 7.33 M |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
|
8
State Street SPDR Portfolio Short Term Corporate Bond ETF
SPSB
USD 11.3 mil M
| USD 28.4 M | 2.3% |
925,590
+586,203
| +173% | +USD 17.9 M |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
9
State Street SPDR Nuveen ICE Municipal Bond ETF
TFI
USD 2994 M
| USD 25.7 M | 2.09% |
527,680
+5,982
| +1% | +USD 291 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
10
Apple
AAPL
USD 5.03 B
| USD 24.8 M | 2.01% |
687,736
-16,340
| -2% | -USD 604 k |
2013 Q2
16 trimestres
|
|
11
Microsoft
MSFT
USD 3.88 B
| USD 21.5 M | 1.75% |
312,312
-10,543
| -3% | -USD 724 k |
2013 Q2
16 trimestres
|
|
12
iShares S&P Small-Cap 600 Value ETF
IJS
USD 7722 M
| USD 19.2 M | 1.56% |
275,204
+2,784
| +1% | +USD 192 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
13
iShares California Muni Bond ETF
CMF
USD 5362 M
| USD 17.3 M | 1.41% |
294,740
+58,662
| +25% | +USD 3.44 M |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
14
Meta Platforms (Facebook)
META
USD 1.6 B
| USD 17.1 M | 1.38% |
112,933
+10,741
| +11% | +USD 1.6 M |
2015 Q3
7 trimestres
|
|
15
Vanguard Information Technology ETF
VGT
USD 144 mil M
| USD 15 M | 1.22% |
853,624
+3,896
| +0.5% | +USD 68.6 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
16
Vanguard FTSE All-World ex-US ETF
VEU
USD 66.2 mil M
| USD 13 M | 1.06% |
260,815
+1,735
| +0.7% | +USD 85.8 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
17
Johnson & Johnson
JNJ
USD 658 mil M
| USD 12.9 M | 1.04% |
97,287
+2,239
| +2% | +USD 286 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
18
Alphabet (Google) Class A
GOOGL
USD 3.44 B
| USD 12 M | 0.97% |
257,680
+4,100
| +2% | +USD 192 k |
2015 Q4
6 trimestres
|
|
19
iShares Core S&P Mid-Cap ETF
IJH
USD 123 mil M
| USD 11.9 M | 0.97% |
342,415
+1,305
| +0.4% | +USD 45 k |
2016 Q2
4 trimestres
|
|
20
JPMorgan Chase
JPM
USD 895 mil M
| USD 11.7 M | 0.95% |
128,209
+2,015
| +2% | +USD 174 k |
2016 Q2
4 trimestres
|
|
21
iShares Core S&P 500 ETF
IVV
USD 869 mil M
| USD 10.7 M | 0.87% |
44,005
+657
| +2% | +USD 159 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
|
22
Vanguard Intermediate-Term Corporate Bond ETF
VCIT
USD 67.7 mil M
| USD 10.3 M | 0.84% |
118,020
+57,516
| +95% | +USD 5.02 M |
2016 Q2
4 trimestres
|
|
23
iShares Russell Mid-Cap ETF
IWR
USD 57.2 mil M
| USD 10.3 M | 0.83% |
214,060
+2,088
| +1% | +USD 99 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
24
Invesco QQQ Trust
QQQ
USD 466 mil M
| USD 10.2 M | 0.83% |
73,905
-1,634
| -2% | -USD 225 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
25
Vanguard Real Estate ETF
VNQ
USD 37.7 mil M
| USD 9.6 M | 0.78% |
114,992
+3,368
| +3% | +USD 281 k |
2016 Q1
5 trimestres
|
|
Fondos similares
Revisión del portafolio de Bailard en T2 2017
Al cierre de T2 2017, Bailard mantenía 306 posiciones por un valor de USD 1232 M, un aumento de 2.2% frente a los USD 1205 M del trimestre anterior. Sus diez principales posiciones representan 37% de la cartera.
El reporte de T2 2017 de Bailard muestra 14 nuevos, Aumentaron 97, 111 reducidas y 31 cerradas posiciones. Su mayor nueva posición fue Melco Resorts & Entertainment: 200,000 acciones con un valor de USD 4.49 M. La mayor venta fue iShares 20+ Year Treasury Bond ETF, por un valor estimado de USD 51.1 M.
Por sector, la mayor concentración de la cartera está en Varios, con 59% de los activos, por debajo del 59% del trimestre anterior. Le siguen Tecnología y Salud.
- La mayor compra de Bailard en T2 2017 fue Melco Resorts & Entertainment: 200,000 acciones por un valor de USD 4.49 M.
- Bailard fue quien más aumentó su posición en SPDR Gold Trust durante T2 2017, con un incremento estimado de USD 53.3 M.
- La mayor reducción de Bailard durante T2 2017 fue en iShares National Muni Bond ETF, con un recorte estimado de USD 11.1 M.
- Bailard cerró por completo su posición en iShares 20+ Year Treasury Bond ETF en T2 2017, con una venta estimada de USD 51.1 M.
- Las diez principales posiciones de Bailard representan 37% de su cartera de USD 1232 M en T2 2017.
- Bailard abrió 14 posiciones nuevas y cerró 31 en T2 2017.
- El valor de la cartera de Bailard aumentó 2.2% respecto al trimestre anterior, hasta USD 1232 M.
Según el Informe 13F de Bailard correspondiente a T2 2017, presentado el 11 ago 2017.