Estamos no ar no !
Saiba mais
Howard Marks Oaktree Capital Management
AUM
US$ 7,21 bi
Giro
17,09%
Retorno est. (1 ano)
45,97%
Howard Marks is co-founder of Oaktree Capital Management, a leading firm in credit, distressed debt, and alternative credit strategies. He is equally well known for his widely read client memos on market cycles, risk, and investor psychology. Marks’s investing philosophy stresses second-level thinking, asymmetric risk/reward, and the importance of understanding where markets sit in the credit cycle.
Este fundo
S&P 500
Retorno est. (neste trimestre)
+2,17%
Retorno est. (1 ano)
+45,97%
Retorno est. (3 anos)
+88,04%
Retorno est. (5 anos)
+157,91%
Retorno est. (10 anos)
+691,44%
AUM
US$ 6,74 bi
Crescimento dos ativos sob gestão
-US$ 968 mi
(-13%)
Fluxo de capital
-US$ 3,27 bi
Fluxo de capital % do AUM
Fluxo de capital (%)
-48,51%
% das 10 maiores posições
10 maiores posições (%)
41,78%
Posição
204
Nova
11
Aumentada
11
Reduzida
17
Encerrada
10
Tempo médio de permanência
Ações + Opções
1,2
anos
Tempo médio de manutenção das 10 principais posições
Ações + Opções
1,3
anos
Tempo médio de manutenção das 20 maiores posições
Ações + Opções
0,8
anos
Tempo médio de permanência Apenas ações
1,2
anos
Tempo médio de manutenção das 10 principais posições Apenas ações
1,4
anos
Tempo médio de manutenção das 20 maiores posições Apenas ações
0,8
anos
Principais compras
| Classificação | Ação | Valor |
|---|---|---|
| 1 |
America Movil
AMX
|
+US$ 29,2 mi |
| 2 |
STON
StoneMor Inc.
STON
|
+US$ 17,6 mi |
| 3 |
LEXEA
Liberty Expedia Holdings, Inc. Class A Common Stock
LEXEA
|
+US$ 16,8 mi |
| 4 |
TSMC
TSM
|
+US$ 10,5 mi |
| 5 |
Banc of California
BANC
|
+US$ 8,72 mi |
Maiores vendas
| Classificação | Ação | Valor |
|---|---|---|
| 1 |
Banner Corp
BANR
|
+US$ 108 mi |
| 2 |
First Bancorp
FBP
|
+US$ 60,9 mi |
| 3 |
American Tower Corporation
AMT.PRB
|
+US$ 34,2 mi |
| 4 |
MGIC Investment
MTG
|
+US$ 29,2 mi |
| 5 |
Kinder Morgan
KMI
|
+US$ 21 mi |
Composição por setor
| Classificação | Setor | Peso |
|---|---|---|
| 1 | Diversos | 48,56% |
| 2 | Bens de consumo básico | 19,57% |
| 3 | Serviços de comunicação | 10,11% |
| 4 | Financeiro | 9,9% |
| 5 | Bens industriais | 3,18% |
| Nome | Valor da posição | Peso na carteira | Ações ou valor principal |
Variação na participação | Fluxo de capital | Na carteira desde | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
APFH
1
Deslistada
AdvancePierre Foods Holdings
APFH
| US$ 1,29 bi | 19,11% |
43.268.538
| – | – |
2016 Q3
1 trimestre
|
|
|
TRCO
2
Deslistada
TRIBUNE MEDIA COMPANY CLASS A
TRCO
| US$ 496 mi | 7,36% |
14.178.245
| – | – |
2014 Q4
8 trimestres
|
|
|
3
First Bancorp
FBP
US$ 3,91 bi
| US$ 208 mi | 3,09% |
31.493.581
-10.350.000
| -25% | -US$ 60,9 mi |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
4
Ally Financial
ALLY
US$ 11,3 bi
| US$ 195 mi | 2,89% |
10.246.462
-155.000
| -1% | -US$ 2,98 mi |
2014 Q2
10 trimestres
|
|
5
Star Bulk Carriers
SBLK
US$ 3,24 bi
| US$ 149 mi | 2,2% |
29.078.777
| – | – |
2013 Q3
13 trimestres
|
|
|
6
TSMC
TSM
US$ 2,13 tri
| US$ 108 mi | 1,6% |
3.747.347
+348.550
| +10% | +US$ 10,5 mi |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
7
Itaú Unibanco
ITUB
US$ 83,2 bi
| US$ 78,2 mi | 1,16% |
15.683.257
+1.045.518
| +7% | +US$ 5,36 mi |
2014 Q3
9 trimestres
|
|
8
Deslistada
Dynegy, Inc.
DYN
| US$ 71,3 mi | 1,06% |
8.424.322
| – | – |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
|
TPCO
9
Deslistada
Tribune Publishing Company Common Stock
TPCO
| US$ 65,1 mi | 0,97% |
4.695.947
| – | – |
2014 Q3
9 trimestres
|
|
10
NMI Holdings
NMIH
US$ 2,86 bi
| US$ 61,9 mi | 0,92% |
5.816.443
| – | – |
2014 Q3
9 trimestres
|
|
11
Opção de venda
State Street SPDR S&P 500 ETF Trust
SPY
US$ 803 bi
| US$ 61,5 mi | 0,91% |
+275.000
| Nova | +US$ 60,1 mi |
2016 Q4
0 trimestres
|
|
|
12
MGIC Investment
MTG
US$ 5,5 bi
| US$ 59 mi | 0,88% |
5.795.000
-3.235.000
| -36% | -US$ 29,2 mi |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
|
GNRT
13
Deslistada
Gener8 Maritime, Inc.
GNRT
| US$ 58,5 mi | 0,87% |
13.052.534
| – | – |
2015 Q2
6 trimestres
|
|
14
Alibaba
BABA
US$ 253 bi
| US$ 54,4 mi | 0,81% |
619.374
+59.226
| +11% | +US$ 5,7 mi |
2016 Q3
1 trimestre
|
|
15
Cemex
CX
US$ 15,6 bi
| US$ 53,9 mi | 0,8% |
6.983.953
-74.195
| -1% | -US$ 590 mil |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
16
ICICI Bank
IBN
US$ 124 bi
| US$ 47,8 mi | 0,71% |
7.022.905
+519.246
| +8% | +US$ 3,7 mi |
2014 Q3
9 trimestres
|
|
17
Deslistada
Vale S A
VALE.P
| US$ 36,4 mi | 0,54% |
5.285.761
-2.808.082
| -35% | -US$ 18,6 mi |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
|
18
Deslistada
American Tower Corporation
AMT.PRB
| US$ 33,5 mi | 0,5% |
320.739
-322.500
| -50% | -US$ 34,2 mi |
2016 Q2
2 trimestres
|
|
19
Century Communities
CCS
US$ 1,47 bi
| US$ 30,8 mi | 0,46% |
1.469.003
| – | – |
2014 Q4
8 trimestres
|
|
|
20
America Movil
AMX
US$ 77,8 bi
| US$ 30,3 mi | 0,45% |
+2.412.671
| Nova | +US$ 29,2 mi |
2016 Q4
0 trimestres
|
|
21
Telefônica Brasil
VIV
US$ 19,6 bi
| US$ 28,4 mi | 0,42% |
2.119.808
+354.647
| +20% | +US$ 4,75 mi |
2015 Q2
6 trimestres
|
|
|
XCO
22
Deslistada
Exco Resources
XCO
| US$ 26,9 mi | 0,4% |
2.051.579
-466.666
| -19% | -US$ 7,5 mi |
2013 Q2
14 trimestres
|
|
|
SWNC
23
Deslistada
Southwestern Energy Company
SWNC
| US$ 25,1 mi | 0,37% |
984.340
-53.000
| -5% | -US$ 1,45 mi |
2016 Q2
2 trimestres
|
|
24
AngloGold Ashanti
AU
US$ 47 bi
| US$ 23,2 mi | 0,34% |
2.207.653
+684.301
| +45% | +US$ 8,3 mi |
2013 Q4
12 trimestres
|
|
|
CEO
25
Deslistada
CNOOC Limited
CEO
| US$ 22,7 mi | 0,34% |
183.316
+15.979
| +10% | +US$ 2,07 mi |
2015 Q4
4 trimestres
|
|
Fundos semelhantes
SAM
Revisão da carteira de Howard Marks no T4 2016
No T4 2016, Howard Marks detinha 204 posições no valor de US$ 6,74 bi, uma queda de 13% em relação a US$ 7,71 bi no trimestre anterior. As dez maiores posições representam 42% da carteira.
Howard Marks fez uma retirada líquida de US$ 3,27 bi em T4 2016, encerrando 10 posições e reduzindo 17 participações. Sua saída mais significativa foi Banner Corp, uma posição estimada em US$ 108 mi, vendida por completo.
Por setor, a maior concentração da carteira está em Diversos, com 49% dos ativos, abaixo dos 54% do trimestre anterior, seguido por Bens de consumo básico e Serviços de comunicação.
Na contramão da tendência, Howard Marks abriu uma nova posição em America Movil no valor de US$ 30,3 mi.
- A maior compra de Howard Marks no T4 2016 foi America Movil: 2.412.671 ações no valor de US$ 30,3 mi.
- Howard Marks foi quem mais aumentou sua posição em TSMC no T4 2016, com um aumento estimado de US$ 10,5 mi.
- A maior redução de Howard Marks em T4 2016 foi em First Bancorp, com um corte estimado de US$ 60,9 mi.
- Howard Marks encerrou totalmente sua posição em Banner Corp no T4 2016, vendendo um valor estimado de US$ 108 mi.
- As dez maiores posições de Howard Marks representam 42% de sua carteira de US$ 6,74 bi no T4 2016.
- Howard Marks abriu 11 novas posições e encerrou 10 em T4 2016.
- O valor da carteira de Howard Marks caiu 13% em relação ao trimestre anterior, chegando a US$ 6,74 bi.
Com base no formulário declaração 13F de Oaktree Capital Management referente a T4 2016, protocolado em 13 de fev. de 2017.