投資的定義
投資時，您會以目前的資源（例如金錢或時間）換取某項資產，希望它能在未來帶來回報。理想情況下，如果您在適當的時間和地點投入資源，投資價值就可能增加。以股票市場為例，投資時通常會用金錢（一種資產）換取股票。股票、債券、商品、共同基金和不動產，都只是眾多可投資資產類別中的幾個例子。一般來說，投資的目標是最終為投資人帶來獲利。
想像有人買下一間房子，期待房價上漲，日後能以更高的價格出售。投資可以幫助許多人增加整體財富，或成為收入來源。此外，務必記得，所有投資都伴隨一定程度的風險。例如，買進股票或房地產後，其價值可能下跌。
投資在不同情況下可能有多種含義。投資是為了在未來創造財富而進行的購買。某個國家的企業或個人可能會投資另一個國家的商業活動，例如設立工廠（外國直接投資）。
破解投資迷思
投資有幾個常見迷思，但請記住，這些迷思都沒有根據。包括：
- 一開始往往需要花很多錢。如今，您有許多選擇，從 DIY 網站到 Public 這類讓您直接用手機瀏覽內容的應用程式，而且不到一美元就能開始。
- 要賺錢，必須選對股票。投資成功不必非得挑中一檔大漲的股票。分散良好的投資組合才是成功的關鍵。
- 投資需要時間。身為個人投資人，您不必花上好幾個小時尋找理想的股票。市面上有許多不同的投資類型可供分散投資，也有工具能協助您了解自己的投資風格，讓您快速挑選最適合自己的投資組合配置。
- 交易股票風險太高。任何形式的投資都有一定風險，但分散投資和長期投資的優勢再怎麼強調都不為過。
為什麼投資很重要？
開始投資股市時，時間是可能大幅影響投資成效的關鍵因素。若抱持短期投資的想法，可能會讓您無法達成目標，因為市場波動可能不會給您足夠的時間回本。採取長期策略，就能經歷市場的起伏，而不必擔心會失去一切。
在學習投資基本知識時，也別忘了投資還有這些優點：
- 長期投資可能帶來可觀的獲利。股市歷史顯示，儘管市場持續波動，長期下來仍可能帶來令人矚目的報酬。
- 善用複利的力量，或許能讓您的資金成長。當您將餘額所賺取的利息再投入時，就是在賺取複利。隨著時間累積，複利可能有助於創造更高的收益。
- 透過投資，您有機會跑贏通膨。生活成本上升、貨幣購買力下降的現象稱為通膨。投資並善用複利的力量，能提高您跑贏通膨的機會。
不同類型的投資
您可以將資金和其他資產投資於各種證券，就像在花園裡栽種各種植物一樣。不同投資的潛在獲利、風險，以及其他因素（例如管理成本和稅務影響）可能有所不同。以下是金融領域中一些投資的例子：
股票
投資股票相當於購買一家公司的少數股權。股票在金融商品中就像電影明星，經常出現在新聞和話題中。人們常常買進股票，希望在決定賣出時，股價已經上漲。以較高價格賣出股票通常能獲利（前提是股價漲幅足以支付交易手續費和其他交易成本）。有些公司會按季向普通股股東發放股利，藉此將收益分配給股東。
債券
購買債券時，您等於將資金借給政府、企業或其他借款機構。作為回報，您的債務人（也稱為債券發行人）通常必須償還債務並支付利息。然而，有時企業甚至整個國家都無法履行債券義務而違約，也就是未向債券持有人付款。對企業來說，違約通常是最後手段，因為這可能嚇跑投資人，讓企業難以取得資金。債券通常屬於固定收益投資，也就是依照固定時程支付款項。最後一次利息付款和本金償還通常會在債券到期日進行，也就是債券的終止日。
其他投資類型
金融投資種類繁多，包括房地產、期貨、定期存款、加密貨幣、選擇權、商品等。了解相關條款、費用等至關重要。
投資步驟
1. 選擇投資類別
如何開始投資股票應該是您首先要思考的事。雖然有些投資人選擇買進特定股票，但另一些人則選擇較為被動的策略。
試試看。下列哪一項最能概括您的個性？
- 我是一個擅長分析、喜歡探索各種主題並計算數據的人。
- 我不想做太多「功課」，因為我很討厭算術。
- 我每週可以花幾個小時投資股市。
- 我喜歡閱讀各種可以投資的企業資訊，但我對深入了解算術沒什麼興趣。
- 我是忙碌的專業人士，沒有時間學習如何研究股票。
好消息是，無論您認同上述哪些說法，您仍然很有機會成為股市投資人。唯一會改變的是「如何做到」。
股票市場的投資策略有很多，包括：
特定股票
只有在您有時間和意願深入研究並持續評估個股時，投資個股才是可行的選擇。如果符合這些條件，我們誠摯鼓勵您採取行動。明智且堅持不懈的投資人，長期而言有很好的機會勝過市場。
指數型基金
除了購買個股，您也可以投資追蹤 S&P 500 等股價指數的指數型基金。指數型基金的費用通常低得多，而且其長期績效幾乎總是反映所追蹤指數的表現。
機器人理財顧問
近年來，機器人理財顧問已成為備受青睞的最後一種選擇。提供機器人理財顧問服務的券商，基本上會代表您將資金投資於指數型基金投資組合，並依據您的年齡、風險承受度和投資目標來配置。
2. 制定預算
先來談談不該投入股票的資金。至少未來五年內可能會用到的錢，不應投資股市。
即使股市長期來看幾乎肯定會上漲，但目前股價的不確定性實在太高；事實上，任何一年下跌 20% 都不算罕見。2020 年 COVID-19 疫情期間，市場一度下跌超過 40%，之後迅速回升至歷史新高。
- 您的儲蓄帳戶
- 您需要準備資金，支付孩子下一階段的學費。
- 2013 年夏季期間的儲蓄
- 即使您短期內還沒準備好買房，也已經存了一筆頭期款。
- 資產分布
接下來，我們來談談如何運用可投資資金，也就是您未來五年內可能不會動用的資金。資產配置的概念適用於這種情況，其中涉及幾項因素。您的年齡、個人的風險承受度，以及投資目標，都是非常重要的考量因素。
3. 開立券商帳戶
如果您沒有購買股票的管道，世界上再多新手股票交易資訊對您也幫助不大。要購買股票，您需要一種特定類型的帳戶，稱為證券戶。
TD Ameritrade、E*Trade、Charles Schwab 等公司都提供這類帳戶。此外，開設券商帳戶通常很簡單、快速，只需幾分鐘。透過 EFT 轉帳、郵寄支票和電匯，都能輕鬆為券商帳戶入金。
開立證券帳戶通常很簡單，但在選擇券商前，您應考量幾項因素：
帳戶類型
先選擇您需要的證券帳戶類型。對大多數剛開始探索股票市場投資的人來說，這代表要在一般證券帳戶和個人退休帳戶（IRA）之間做選擇。
您可以透過這兩種類型的帳戶購買股票、共同基金和 ETF。主要需要考量的是您的投資目標，以及您希望動用資金的方式有多簡便。
如果您希望能快速動用資金、只是想存一筆備用金，或想投資超過 IRA 年度提撥上限，一般證券帳戶可能更適合您。
另一方面，如果您的目標是累積退休儲蓄，IRA（個人退休帳戶）是很好的選擇。傳統 IRA 和 Roth IRA 是這類帳戶的兩種基本類型，此外也有一些為自營人士和小型企業主設計的特殊 IRA，例如 SEP IRA 和 SIMPLE IRA。雖然 IRA 在購買股票時享有很好的稅務優惠，但在達到退休年齡之前，您可能很難動用帳戶資金。
查看價格與功能
由於大多數（但不是全部）網路股票券商都已取消交易手續費，因此大多數（但不是全部）券商的價格都具競爭力。
不過，券商之間還有許多其他顯著差異。例如，有些券商會提供各種學習資源、投資研究資訊及其他功能，對新手投資人特別有幫助。有些券商也允許客戶在國際股票市場交易。此外，有些券商設有實體分行網絡；如果您想獲得面對面的投資諮詢，這會很有幫助。
券商交易平台的易用性與功能也是額外的考量因素。我用過不少平台，可以證實有些操作起來比其他平台笨拙得多。許多平台都允許您在購買前試用示範版；如果可以，我強烈建議您這麼做。
4. 挑選股票
既然已經解決了如何操作的問題，如果您正在尋找適合新手的優質投資點子，以下五檔很棒的股票可以作為起點。
當然，我們無法在短短幾頁中涵蓋您在挑選與分析股票時應考量的所有事項，但以下是開始前需要了解的幾個關鍵概念：
- 增加投資組合多樣性
- 只投資您完全了解的公司。
- 在您熟悉投資之前，先避開波動較大的股票。
- 不惜一切代價避開仙股。
- 了解股票評估的基本概念與指標
5. 持續投資
以下是最重要的投資秘訣之一，出自「奧馬哈先知」華倫·巴菲特。想要取得卓越成果，不需要採取不尋常的行動。（注意：華倫·巴菲特除了是投資策略方面最重要的知識來源之一，也是有史以來最成功的長期投資人。
以合理價格買進成功公司的股票，並在公司持續成功期間持有（或直到您需要用錢為止），是從股市賺錢最可靠的方法。這段期間可能會經歷一些波動，但長期下來，您的投資將會獲得不錯的報酬。
投資可能產生的成本
佣金與費用
一般來說，無論您買進或賣出股票，券商每次交易都會收取手續費。每筆交易的手續費可能高達 10 美元，也可能低至 2 美元。有些券商甚至不收交易手續費，而是透過其他費用補足收入差額。
視交易頻率而定，這些成本可能會逐漸累積，影響投資組合的報酬，並減少可供投資的資金。
共同基金銷售費用
共同基金是由專業人士管理的投資人資金集合，將資金集中投資於多個市場。
您應該知道，這類基金會收取各種費用，其中之一就是管理費用率（MER）。共同基金（或 ETF）投資人必須支付這項費用，費用會用於支付維持基金運作的相關成本。
這是根據基金管理的總資產計算的。MER 每年可能介於 0.05% 至 2% 之間。請注意，MER 越高，對基金整體績效的影響就越大。
全方位服務券商
全方位服務券商提供多種常見的券商服務，包括針對遺產規劃、退休規劃、大學教育準備，以及其他人生階段與機會的財務諮詢，也會提供個人化指引。
折扣券商
過去，折扣券商並不常見，如今則已相當普遍。您可以自行選擇投資標的，並使用券商提供的工具下單。
新手投資首選標的
面對這麼多選擇，開始投資可能令人卻步；但只要有適合新手的投資計畫與投資配置，起步其實很簡單，即使您還在摸索如何學習投資也是如此。
401(k) 計畫
許多雇主都提供 401(k) 計畫。對新手投資人來說，這類退休計畫是很好的投資選擇，因為加入手續簡單，還有不少優點。許多公司也提供配對提撥方案，也就是當您提撥時，公司也會為您的 401(k) 提撥相同金額，等於免費為您的退休金添一筆錢。
稅前，您的提撥款項每週會直接從薪水中扣除，讓投資自動且定期進行，並提供多元的投資選擇。
投資基金
共同基金讓投資人能一次買進多種投資標的，這些投資若靠自己操作，可能不容易實現，因此能提升投資人的購買力。您也可以選擇設定目標日期的共同基金，目標日期會依據您預計退休的年份而定。
指數股票型基金（ETF）
和共同基金類似，指數股票型基金（ETF）為投資人提供多元化的投資組合。ETF 每天都像股票一樣交易，並提供多種選擇。
各類股票
投資個股，風險和報酬都可能更高。不過，個股也提供多種選擇，讓您能建立多元化的投資組合，並透過有助於達成財務目標的資產配置，投資您認同的企業。
預算有限時如何投資
多數新手投資人認為，開始投資需要一大筆錢，但事實上，您可以在投資過程中逐步學習，同時維持多元且均衡的投資組合。在某些情況下，您甚至可以從一美元開始，例如使用 Public App。
購買零股是很好的替代方案，讓您能以符合自身預算的金額投資股價較高的公司。即使您看好某家公司，卻無法拿出積蓄購買一整股，零股也能讓您持有該公司的一部分。
常見問題
投資股票前，可以考量哪些因素？
- 時間範圍
- 投資策略
- 買進股票前，先檢視基本面。
- 股票表現與同業相比
- 股東持股型態
- 持有該股的共同基金
- 公司規模
- 股利歷史
股票投資 App 安全嗎？
是的，投資 App 通常都很安全。不過近年來有些較新的 App 曾出現穩定性問題，導致服務中斷，讓使用者無法動用資金，或暫時無法使用部分功能。即使發生這些情況，您的資金通常仍然安全，但暫時無法動用資金仍是令人擔心的事。因此，如果想避免這些問題，可以使用大型且信譽良好的券商推出的投資 App：在我們評選的最佳股票 App 中，Fidelity、TD Ameritrade 和 Charles Schwab 都名列前茅，而且也是全美規模最大的幾家券商。
新手投資股票安全嗎？
可以，只要以負責任的方式進行。事實上，投資並不像一開始看起來那麼困難或複雜。這是因為您可以運用許多容易取得的工具。其中一種很好的選擇是股票型共同基金，能為新手投資人提供簡單且負擔得起的方式，參與股票市場投資。您的 401(k)、IRA 或其他應稅券商帳戶都可以持有這些基金。S&P 500 基金是不錯的起點，基本上能讓您買進 美國 500 家最大企業的一小部分股權。另一個選擇是前面提到的機器人理財顧問，只需支付少許費用，就能為您建立並管理投資組合。
哪些是最佳的股市投資標的？
我們認為，低成本共同基金（例如指數型基金和 ETF）往往是最理想的股市投資標的。與其購買個股，不如買進這類基金，一筆交易就能投資股市中相當大的一部分。指數型基金和 ETF 追蹤某項基準指數，例如 S&P 500 或道瓊工業平均指數，因此基金的績效會與基準指數一致。如果您投資了 S&P 500 指數型基金，而 S&P 500 上漲，您的投資也會跟著上漲。這代表您不會落後於市場，但也不會勝過市場。長期來看，交易個股而非投資共同基金的投資人，績效往往不如市場。
我可以用少量資金投資股票嗎？
是的。如今，多數券商的開戶最低金額都是 0 美元（也就是說，您可以先開戶，不必存入資金），有些券商甚至提供零股交易，讓您不用支付整股的價格，也能投入小額資金。例如，您可以投入 5 美元或 10 美元。小額投資的一項挑戰，是分散投資組合。分散投資本質上就是把資金分散到不同標的上；資金越少，就越難做到這一點。
