Lindsell Train Portfolio-Positionen
Lindsell Train is a British equity manager that picks only a few stocks and holds them for a long time, favouring established companies with loyal customers such as Burberry, Nintendo and Diageo. Michael Lindsell and Nick Train founded it in 2000, after meeting while working at GT Management. Its first outside client, at the end of 2000, was the Finsbury Growth & Income Trust, and in 2001 it launched the Lindsell Train Investment Trust, listed in London. The firm argues that durable, cash-generating businesses are rare and are undervalued by other investors most of the time. It runs UK, Japanese, global, North American and international equity strategies, and its clients are institutions.
Top-Käufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Mondelez International
MDLZ
|
+58,7 Mio. $ |
| 2 |
PepsiCo
PEP
|
+30,2 Mio. $ |
| 3 |
Walt Disney
DIS
|
+28,7 Mio. $ |
| 4 |
PayPal
PYPL
|
+19 Mio. $ |
| 5 |
Intuit
INTU
|
+17,2 Mio. $ |
Größte Verkäufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
eBay
EBAY
|
+4,59 Mio. $ |
| 2 |
Keurig Dr Pepper
KDP
|
+2,18 Mio. $ |
Sektoraufteilung
| Rang | Sektor | Gewichtung |
|---|---|---|
| 1 | Basiskonsumgüter | 53,43 % |
| 2 | Kommunikationsdienste | 16,51 % |
| 3 | Finanzwesen | 11,89 % |
| 4 | Technologie | 11,06 % |
| 5 | Nicht-Basiskonsumgüter | 7,11 % |
| Name | Marktwert | Portfolioanteil | Aktien oder Kapitalbetrag |
Änderung der Beteiligung | Kapitalfluss | Im Bestand seit | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
Mondelez International
MDLZ
84 Mrd. $
| 511 Mio. $ | 25,28 % |
11.640.310
+1.339.000
| +13 % | +58,7 Mio. $ |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
|
2
Keurig Dr Pepper
KDP
50,1 Mrd. $
| 249 Mio. $ | 12,3 % |
2.723.579
-23.000
| -0,8 % | -2,18 Mio. $ |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
|
3
PayPal
PYPL
48,8 Mrd. $
| 240 Mio. $ | 11,89 % |
5.866.783
+493.300
| +9 % | +19 Mio. $ |
2015 Q3
4 Quartale
|
|
|
4
Intuit
INTU
94,1 Mrd. $
| 224 Mio. $ | 11,06 % |
2.032.200
+154.000
| +8 % | +17,2 Mio. $ |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
|
5
Walt Disney
DIS
195 Mrd. $
| 201 Mio. $ | 9,96 % |
2.167.341
+299.931
| +16 % | +28,7 Mio. $ |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
|
6
PepsiCo
PEP
191 Mrd. $
| 171 Mio. $ | 8,45 % |
1.570.650
+280.000
| +22 % | +30,2 Mio. $ |
2015 Q2
5 Quartale
|
|
|
WWE
7
Nicht mehr gelistet
World Wrestling Entertainment
WWE
| 132 Mio. $ | 6,55 % |
6.217.681
+100.000
| +2 % | +2,02 Mio. $ |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
|
8
eBay
EBAY
53,1 Mrd. $
| 128 Mio. $ | 6,34 % |
3.895.200
-152.000
| -4 % | -4,59 Mio. $ |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
9
The Kraft Heinz Company
KHC
29,6 Mrd. $
| 86,8 Mio. $ | 4,3 % |
969.983
| – | – |
2015 Q3
4 Quartale
|
|
10
Brown-Forman Class A
BF.A
14,2 Mrd. $
| 62,4 Mio. $ | 3,09 % |
1.568.045
| – | – |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
|
ISCA
11
Nicht mehr gelistet
International Speedway Corp
ISCA
| 15,5 Mio. $ | 0,77 % |
465.200
| – | – |
2013 Q2
13 Quartale
|
|
Ähnliche Fonds
Portfolio-Rückblick von Lindsell Train für Q3 2016
Zum Stand von Q3 2016 hielt Lindsell Train 11 Positionen im Wert von 2,02 Mrd. $, ein Anstieg um 10 % gegenüber 1,84 Mrd. $ im Vorquartal. Die zehn größten Positionen machen 99 % des Portfolios aus.
In Q3 2016 investierte Lindsell Train 149 Mio. $ an neuem Nettokapital und stockte 6 bestehende Positionen auf.
Nach Sektoren ist das Portfolio mit 53 % des Vermögens am stärksten auf Basiskonsumgüter konzentriert, gegenüber 56 % ein Quartal zuvor. Es folgen Kommunikationsdienste und Finanzwesen.
Die größte Reduzierung auf der Verkaufsseite betraf eBay; sie wurde auf 4,59 Mio. $ geschätzt.
- Lindsell Train hat seine Position in Mondelez International in Q3 2016 am stärksten aufgestockt – der geschätzte Zuwachs beträgt 58,7 Mio. $.
- Der größte Positionsabbau von Lindsell Train im Q3 2016 entfiel auf eBay und belief sich schätzungsweise auf 4,59 Mio. $.
- Die zehn größten Positionen von Lindsell Train machen im Q3 2016 99 % des Portfolios mit einem verwalteten Vermögen von 2,02 Mrd. $ aus.
- Lindsell Train eröffnete 0 neue Positionen und schloss 0 Positionen im Q3 2016.
- Der Portfoliowert von Lindsell Train stieg gegenüber dem Vorquartal um 10 % auf 2,02 Mrd. $.
Auf Grundlage der von Lindsell Train für Q3 2016 am 31. Okt. 2016 eingereichten 13F-Meldung .