Lindsell Train Portfolio-Positionen
Lindsell Train is a British equity manager that picks only a few stocks and holds them for a long time, favouring established companies with loyal customers such as Burberry, Nintendo and Diageo. Michael Lindsell and Nick Train founded it in 2000, after meeting while working at GT Management. Its first outside client, at the end of 2000, was the Finsbury Growth & Income Trust, and in 2001 it launched the Lindsell Train Investment Trust, listed in London. The firm argues that durable, cash-generating businesses are rare and are undervalued by other investors most of the time. It runs UK, Japanese, global, North American and international equity strategies, and its clients are institutions.
Top-Käufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
Mondelez International
MDLZ
|
+131 Mio. $ |
| 2 |
Manchester United
MANU
|
+126 Mio. $ |
| 3 |
PepsiCo
PEP
|
+46,1 Mio. $ |
| 4 |
Walt Disney
DIS
|
+45,2 Mio. $ |
| 5 |
Intuit
INTU
|
+22,4 Mio. $ |
Größte Verkäufe
| Rang | Aktie | Wert |
|---|---|---|
| 1 |
The Kraft Heinz Company
KHC
|
+53,4 Mio. $ |
| 2 |
PayPal
PYPL
|
+4,88 Mio. $ |
| 3 |
Keurig Dr Pepper
KDP
|
+907.390 $ |
Sektoraufteilung
| Rang | Sektor | Gewichtung |
|---|---|---|
| 1 | Basiskonsumgüter | 47,68 % |
| 2 | Kommunikationsdienste | 20,1 % |
| 3 | Finanzwesen | 13,39 % |
| 4 | Technologie | 11,34 % |
| 5 | Nicht-Basiskonsumgüter | 7,5 % |
| Name | Marktwert | Portfolioanteil | Aktien oder Kapitalbetrag |
Änderung der Beteiligung | Kapitalfluss | Im Bestand seit | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
1
Mondelez International
MDLZ
84,3 Mrd. $
| 811 Mio. $ | 27,32 % |
19.950.710
+3.086.000
| +18 % | +131 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
2
PayPal
PYPL
48,4 Mrd. $
| 397 Mio. $ | 13,39 % |
6.207.767
-81.490
| -1 % | -4,88 Mio. $ |
2015 Q3
8 Quartale
|
|
|
3
Intuit
INTU
90,9 Mrd. $
| 337 Mio. $ | 11,34 % |
2.369.800
+162.000
| +7 % | +22,4 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
4
Walt Disney
DIS
204 Mrd. $
| 292 Mio. $ | 9,83 % |
2.962.229
+439.000
| +17 % | +45,2 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
5
PepsiCo
PEP
194 Mrd. $
| 266 Mio. $ | 8,95 % |
2.384.000
+399.000
| +20 % | +46,1 Mio. $ |
2015 Q2
9 Quartale
|
|
|
6
Keurig Dr Pepper
KDP
48,2 Mrd. $
| 230 Mio. $ | 7,76 % |
2.603.579
-10.000
| -0,4 % | -907.390 $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
7
eBay
EBAY
52,7 Mrd. $
| 197 Mio. $ | 6,62 % |
5.111.200
+369.000
| +8 % | +13,4 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
WWE
8
Nicht mehr gelistet
World Wrestling Entertainment
WWE
| 170 Mio. $ | 5,74 % |
7.232.868
+150.000
| +2 % | +3,22 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
9
Manchester United
MANU
3,94 Mrd. $
| 134 Mio. $ | 4,53 % |
+7.467.829
| Neu | +126 Mio. $ |
2017 Q3
0 Quartale
|
|
10
Brown-Forman Class A
BF.A
14,2 Mrd. $
| 86,7 Mio. $ | 2,92 % |
1.946.546
+208.170
| +12 % | +8,78 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
ISCA
11
Nicht mehr gelistet
International Speedway Corp
ISCA
| 26 Mio. $ | 0,88 % |
723.400
+90.000
| +14 % | +3,14 Mio. $ |
2013 Q2
17 Quartale
|
|
|
12
The Kraft Heinz Company
KHC
29 Mrd. $
| 21,8 Mio. $ | 0,73 % |
281.000
-639.000
| -69 % | -53,4 Mio. $ |
2015 Q3
8 Quartale
|
|
Ähnliche Fonds
Portfolio-Rückblick von Lindsell Train für Q3 2017
Zum Stand von Q3 2017 hielt Lindsell Train 12 Positionen im Wert von 2,97 Mrd. $, ein Anstieg um 15 % gegenüber 2,58 Mrd. $ im Vorquartal. Die zehn größten Positionen machen 98 % des Portfolios aus.
Lindsell Train setzte im Q3 2017 340 Mio. $ an zusätzlichem Nettokapital ein, eröffnete 1 neue Position und baute 8 bestehende Positionen aus. Seine größte neue Position war Manchester United: 7.467.829 Aktien im Wert von 134 Mio. $.
Nach Sektoren ist das Portfolio mit 48 % des Vermögens am stärksten auf Basiskonsumgüter konzentriert, gegenüber 52 % ein Quartal zuvor. Es folgen Kommunikationsdienste und Finanzwesen.
Die größte Reduzierung auf der Verkaufsseite betraf The Kraft Heinz Company; sie wurde auf 53,4 Mio. $ geschätzt.
- Der größte Kauf von Lindsell Train im Q3 2017 war Manchester United: 7.467.829 Aktien im Wert von 134 Mio. $.
- Lindsell Train hat seine Position in Mondelez International in Q3 2017 am stärksten aufgestockt – der geschätzte Zuwachs beträgt 131 Mio. $.
- Der größte Positionsabbau von Lindsell Train im Q3 2017 entfiel auf The Kraft Heinz Company und belief sich schätzungsweise auf 53,4 Mio. $.
- Die zehn größten Positionen von Lindsell Train machen im Q3 2017 98 % des Portfolios mit einem verwalteten Vermögen von 2,97 Mrd. $ aus.
- Lindsell Train hat in Q3 2017 eine neue Position eröffnet und 0 Positionen geschlossen.
- Der Portfoliowert von Lindsell Train stieg gegenüber dem Vorquartal um 15 % auf 2,97 Mrd. $.
Auf Grundlage der von Lindsell Train für Q3 2017 am 31. Okt. 2017 eingereichten 13F-Meldung .